Положение об определении банками с универсальным разрешением величины финансового риска по производным финансовым инструментам

О Банке, Структура и руководство

Положение об определении банками с универсальным разрешением величины финансового риска по производным финансовым инструментам

ПОЛОЖЕНИЕ ОБ

ОПРЕДЕЛЕНИИ
БАНКАМИ С

УНИВЕРСАЛЬНЫМ

РАЗРЕШЕНИЕМ

ВЕЛИЧИНЫ

ФИНАНСОВОГО

РИСКА ПО

ПРОИЗВОДНЫМ

ФИНАНСОВЫМ

ИНСТРУМЕНТАМ

Настоящее Положение на основании статей 62 и 72 Закона «О Центральном банке» в целях расчета обязательных нормативов банков с универсальным разрешением устанавливает порядок расчета банками с универсальным разрешением величины финансового риска по производным финансовым инструментам с учетом международных подходов к расчету финансового риска по производным финансовым инструментам («Базель III»).

Глава 1. Общие положения.

1.1. Банк с универсальным разрешением (далее – банк) рассчитывает величину финансового риска по производным финансовым инструментам (далее соответственно – ПФИ, КРС) в отношении:

a)договоров, определяемых в качестве ПФИ в соответствии с Законом «О ценных бумагах» и Указанием «О видах производных финансовых инструментов»;

b)договоров, определяемых в качестве производных инструментов в соответствии с приложением A к Международному стандарту финансовой отчетности (IFRS) 9 «Финансовые инструменты»;

c)договоров, определяемых в качестве ПФИ в соответствии с правом иностранного государства, нормами международного договора или обычаями делового оборота и в отношении которых правом этого иностранного государства или нормами этого международного договора предусмотрена их судебная защита, базисным активом которых являются ценные бумаги, индексы, рассчитанные на основании совокупности цен на ценные бумаги (далее – индексы ценных бумаг), валюта, товары (включая драгоценные металлы), финансовое событие, определяемое в соответствии с абзацем вторым пункта 1 Указания «О видах производных финансовых инструментов» (далее – финансовое событие).

Банк не рассчитывает КРС по биржевым и внебиржевым ПФИ, обязательства по которым допущены к клирингу с участием центрального контрагента, в отношении:

a)требований банка – участника клиринга к центральному контрагенту, в том числе возникших при осуществлении банком брокерской деятельности по заключению ПФИ в части исполнения сделок клиентов;

b)требований банка – участника клиринга к клиенту (контрагенту), возникших при осуществлении банком брокерской деятельности по заключению ПФИ;

c)требований банка к контрагенту – участнику клиринга, возникших при осуществлении контрагентом брокерской деятельности по заключению ПФИ.

1.2. В зависимости от базисного актива ПФИ банк разделяет ПФИ на пять категорий:

a)ПФИ, базисным активом которых являются долговые ценные бумаги и индексы долговых ценных бумаг, процентные ставки, в том числе по долговым ценным бумагам и индексам долговых ценных бумаг, финансовые индикаторы (в том числе RUONIA (индикативная взвешенная депозитная ставка «овернайт» межбанковского рынка), MosPrime Rate (ставка предоставления займов (депозитов) на местном денежном рынке), уровень инфляции и иные статистические показатели, а также рассчитываемые на их основании показатели (в том числе волатильность цен опционов на индекс государственных облигаций (RGBI) (далее – процентные ПФИ);

b)ПФИ, базисным активом которых являются процентные ставки (далее – валютно–процентные свопы), банк относит валютно–процентные свопы к категории валютных ПФИ;

c)ПФИ, базисным активом которых является финансовое событие (далее – финансовые ПФИ);

d)ПФИ, базисным активом которых являются долевые ценные бумаги, индексы долевых ценных бумаг, а также рассчитываемые на их основании показатели (в том числе волатильность цен опционов на индекс РТС) (далее – фондовые ПФИ);

e)ПФИ, базисным активом которых являются товары (включая драгоценные металлы), а также рассчитываемые на их основании показатели (далее – товарные ПФИ).

При наличии у ПФИ более чем одного базисного актива (за исключением валютно–процентных свопов) отнесение ПФИ к одной или нескольким из категорий, установленных настоящим пунктом, осуществляется банком самостоятельно, в том числе с учетом анализа чувствительности и волатильности базисных активов.

Отнесение ПФИ, базисным активом которого является другой ПФИ, к одной из категорий, установленных настоящим пунктом, осуществляется банком на основании базисного актива этого другого ПФИ.

1.3. В рамках каждой из категорий ПФИ, определенных пунктом 1.2 настоящего Положения, для ПФИ, заключенных на условиях генерального соглашения (единого договора), обязательства по которым могут быть прекращены в соответствии с Законом «Об экономической несостоятельности (банкротстве)» или в отношении которых правом иностранного государства, подлежащим применению судом, уполномоченным на рассмотрение дел в рамках процедуры банкротства, допускается осуществление процедуры ликвидационного неттинга (далее – группа неттинга), банк в соответствии с требованиями настоящего пункта и пунктов 4.1 – 4.5 настоящего Положения определяет ПФИ, для которых признает частичный или полный взаимозачет требований и обязательств сторон для целей расчета потенциального финансового риска (далее – группа хеджирования).

1.3.1. Банк разделяет ПФИ на следующие группы хеджирования, за исключением ПФИ, требования и обязательства по которым номинированы в одной валюте и предусматривают обязанность каждой из сторон договора, являющегося ПФИ, периодически и (или) единовременно уплачивать денежные суммы, определяемые на основании различных значений базисного актива (далее – базисные ПФИ), а также ПФИ, требования и обязательства по которым рассчитываются на основании величины волатильности (исторической или подразумеваемой) и (или) дисперсии базисного актива (в том числе фьючерс на волатильность индекса акций, своп на дисперсию индекса акций) (далее – волатильностные ПФИ).

1.3.1.1. Процентные ПФИ, входящие в группу неттинга, номинированные в единой валюте, составляют отдельные группы хеджирования. Каждая группа хеджирования в соответствии с подпунктом 4.1.1 пункта 4.1 настоящего Положения подразделяется банком на подгруппы в зависимости от срока, оставшегося от даты начала процентного ПФИ до даты его окончания (далее – временной период), предусмотренного этим процентным ПФИ.

В рамках одной подгруппы банк рассчитывает полный взаимозачет требований и обязательств по процентным ПФИ в соответствии с подпунктом 4.1.2 пункта 4.1 настоящего Положения, а в рамках разных подгрупп – частичный взаимозачет требований и обязательств по процентным ПФИ в соответствии с подпунктом 4.1.3 пункта 4.1 настоящего Положения.

1.3.1.2. Валютные ПФИ, входящие в группу неттинга, с одинаковой валютной парой, то есть одинаковыми валютой требования и валютой обязательства, составляют отдельные группы хеджирования.

Банк рассчитывает полный взаимозачет требований и обязательств по валютным ПФИ в рамках одной группы хеджирования в соответствии с подпунктом 4.2.3 пункта 4.2 настоящего Положения. Расчет взаимозачета требований и обязательств между группами хеджирования валютных ПФИ не допускается.

1.3.1.3. Финансовые ПФИ, входящие в группу неттинга, составляют единую группу хеджирования.

Банк рассчитывает полный взаимозачет требований и обязательств по финансовым ПФИ, базисным активом которых является финансовое событие в отношении одного и того же контрольного лица, определяемого в соответствии с абзацем вторым пункта 1 Указания «О видах производных финансовых инструментов» (далее – контрольное лицо), или одного и того же индекса ценных бумаг, одних и тех же нескольких контрольных лиц или одних и тех же индексов ценных бумаг, в соответствии с подпунктом 4.3.3 пункта 4.3 настоящего Положения. Для финансовых ПФИ, базисным активом которых является финансовое событие в отношении различных контрольных лиц или различных индексов ценных бумаг, банк рассчитывает частичный взаимозачет требований и обязательств.

1.3.1.4. Фондовые ПФИ, входящие в группу неттинга, составляют единую группу хеджирования.

Банк рассчитывает полный взаимозачет требований и обязательств по фондовым ПФИ, базисным активом которых являются долевые ценные бумаги одного и того же эмитента или один и тот же индекс долевых ценных бумаг, в соответствии с подпунктом 4.4.3 пункта 4.4 настоящего Положения. Для фондовых ПФИ, базисным активом которых являются долевые ценные бумаги различных эмитентов и (или) различные индексы долевых ценных бумаг, банк рассчитывает частичный взаимозачет требований и обязательств.

1.3.1.5. Товарные ПФИ, входящие в группу неттинга, составляют четыре группы хеджирования в зависимости от вида товара, являющегося базисным активом товарного ПФИ:

a)энергоносители, включая электричество и нефтегазовую отрасль;

b)металлы (в том числе золото, медь, никель);

c)сельское хозяйство (в том числе пшеница, лен, сахар);

d)прочие товары.

Банк рассчитывает полный взаимозачет требований и обязательств по товарным ПФИ в рамках одной группы хеджирования, базисным активом которых является один и тот же товар, в соответствии с подпунктом 4.5.3 пункта 4.5 настоящего Положения. Для товарных ПФИ, входящих в одну группу хеджирования, базисным активом которых являются различные товары одного вида (в том числе золото, серебро и платина в рамках группы хеджирования «металлы»), банк рассчитывает частичный взаимозачет требований и обязательств. Расчет взаимозачета требований и обязательств между группами хеджирования товарных ПФИ не производится.

1.3.2. Банк при определении групп хеджирования в рамках каждой из категорий ПФИ, определяемых в соответствии с пунктом 1.2 настоящего Положения, не включает в них базисные и волатильностные ПФИ.

Для базисных ПФИ банк выделяет в отдельные группы хеджирования ПФИ с одинаковой парой индикаторов, на основании которых определяются требования и обязательства сторон по базисному ПФИ (в том числе ставка MosPrime Rate по займам на срок три месяца и ставка MosPrime Rate по займам на срок шесть месяцев, ставка RUONIA и ставка MosPrime Rate по займам на срок три месяца). Банк разделяет каждую группу хеджирования базисных ПФИ, относящихся к категории процентных ПФИ в соответствии с пунктом 1.2 настоящего Положения, на подгруппы в соответствии с абзацем первым подпункта 1.3.1.1 настоящего пункта.

Для волатильностных ПФИ банк выделяет отдельные группы хеджирования в соответствии с подходом, предусмотренным подпунктом 1.3.1 настоящего пункта.

1.4. При расчете КРС банк включает обеспечение по ПФИ, перечисленное (внесенное) банком контрагенту по ПФИ, и обеспечение по ПФИ, перечисленное (внесенное) контрагентом по ПФИ банку (таблица приложения 1 к настоящему Положению), в расчет величины, подверженной риску возникновения у банка финансовых потерь (убытков) вследствие неисполнения контрагентом банка обязательств по ПФИ до момента завершения расчетов, предусмотренных этим ПФИ (далее – ВРС), определяемой в соответствии с пунктом 2.1 настоящего Положения, путем увеличения перечисленного (внесенного) банком контрагенту по ПФИ обеспечения и уменьшения перечисленного (внесенного) контрагентом по ПФИ банку обеспечения на коэффициенты, определяемые в соответствии с таблицей приложения 1 к настоящему Положению.

При расчете КРС в качестве обеспечения по ПФИ банком не включаются:

a)ценные бумаги эмитента – контрагента банка по данному ПФИ и (или) ценные бумаги эмитентов – лиц, аффилированных с контрагентом банка по данному ПФИ, в качестве обеспечения, которое вносит (перечисляет) банку контрагент по ПФИ;

b)ценные бумаги банка и (или) эмитентов – лиц, аффилированных с банком, в качестве обеспечения, которое вносит (перечисляет) банк контрагенту по ПФИ;

c)ценные бумаги, права на которые удостоверены депозитариями, не удовлетворяющими хотя бы одному из критериев, предусмотренных пунктом 1.2 Указания «Об особенностях формирования финансовыми организациями резерва на возможные потери по операциям с ценными бумагами, права на которые удостоверяются депозитариями».

1.5. При расчете КРС банк использует рейтинги долгосрочной платежеспособности по международной рейтинговой шкале, присвоенные иностранными финансовыми рейтинговыми агентствами (далее – финансовые рейтинги), в отношении иностранных и местных объектов рейтинга с учетом положений Указания 3453 «Об особенностях использования рейтингов платежеспособности в целях применения нормативных актов Государственного банка».

1.6. При расчете КРС банк рассчитывает временные параметры ПФИ Днi, Дкi, определенные подпунктом 3.2.1 пункта 3.2 настоящего Положения, Дi, определенный подпунктом 3.3.1 пункта 3.3 настоящего Положения, и Диi, определенный подпунктом 3.4.1 пункта 3.4 настоящего Положения, в годах пропорционально количеству операционных дней в году, определяемому в соответствии со стандартными или примерными условиями ПФИ, предусмотренными Законом «О ценных бумагах» и утвержденными саморегулируемыми организациями в сфере финансового рынка, или обычаями делового оборота, с округлением до двух знаков после запятой. В случае если количество операционных дней в году не определено условиями договора, являющегося ПФИ, или обычаями делового оборота, в целях настоящего пункта банк принимает количество операционных дней в году равным 250 дням.

Утверждено Председателем всемирного верховного совета–совета безопасности